تحليل شامل لأداء البورصات العالمية والعربية بعد تصاعد التوترات الجيوسياسية

شهدت أسواق المال العالمية والعربية تراجعات ملحوظة في بداية الأسبوع، وذلك مع تجدد التوترات الجيوسياسية في منطقة الشرق الأوسط، ما أثار مخاوف المستثمرين من تفاقم الأوضاع وتأثيرها على حركة رؤوس الأموال والسيولة في الأسواق. في هذا التحليل نستعرض أبرز المؤشرات العالمية، الخليجية، والآسيوية، ونوضح الفرص والمخاطر الراهنة.

🌍 أداء الأسواق العالمية

الولايات المتحدة الأمريكية

• مؤشر داو جونز الصناعي: أغلق منخفضًا بنسبة 1.2% عند 38,045 نقطة، متأثرًا بانخفاض أسهم البنوك والطاقة.
• ناسداك: تراجع بنسبة 1.5% إلى 16,860 نقطة، وسط عمليات تصحيح على أسهم التكنولوجيا بقيادة Nvidia وMeta.
• ستاندرد آند بورز 500: خسر 1.3% ليغلق عند 5,260 نقطة، مع تزايد المخاوف من الركود التضخمي.

ارتفعت عوائد السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات إلى 4.35%، ما ضغط على أسهم النمو وزاد من حالة الترقب قبيل قرارات الفيدرالي بشأن الفائدة.

أوروبا

• مؤشر داكس الألماني: تراجع بنسبة 1.1% إلى 18,140 نقطة.
• مؤشر كاك 40 الفرنسي: انخفض 0.9% إلى 7,450 نقطة.
• FTSE 100 البريطاني: تراجع 0.8% وسط ضغوط على أسهم شركات الطاقة والسلع.

جاءت التراجعات في أوروبا مدفوعة بتخوفات من تباطؤ اقتصادي في الصين، وارتفاع أسعار النفط عالميًا بعد تعثر المفاوضات الإقليمية.

🕌 أداء الأسواق العربية

الخليج

• السوق السعودي (تاسي): تراجع بنسبة 1.9% إلى 11,690 نقطة، مع ضغوط على القطاع المصرفي والبتروكيماويات.
• سوق دبي المالي: انخفض 1.5% إلى 3,945 نقطة، بقيادة سهم إعمار العقارية وسوق دبي المالي.
• بورصة أبو ظبي: تراجعت 1.3% إلى 9,210 نقطة وسط أداء ضعيف لأسهم البنوك والطاقة.
• بورصة الكويت: المؤشر العام فقد 1.2% ليصل إلى 6,960 نقطة.
• بورصة قطر: تراجعت بنسبة 0.9% إلى 9,765 نقطة وسط ضغوط على قطاع الصناعات.

مصر والمغرب

• البورصة المصرية: هبوط حاد في EGX30 بنسبة 4.6%، كما تمت مناقشته في مقال منفصل.
• بورصة الدار البيضاء: انخفض مؤشر MASI بنسبة 0.7% وسط تداولات ضعيفة.

📊 الأسواق الآسيوية

• نيكي الياباني: تراجع 1.4% إلى 38,110 نقطة بعد هبوط أسهم التكنولوجيا.
• شنغهاي الصيني: فقد 0.8% إلى 3,025 نقطة مع تراجع الثقة في تعافي الاقتصاد المحلي.
• هانغ سنغ (هونغ كونغ): انخفض 1.9% إلى 17,290 نقطة.

📈 التوقعات والنصائح للمستثمرين

1. التنويع الجغرافي: حافظ على توزيع محفظتك بين أسواق متقدمة وناشئة.
2. التحوط: راقب الذهب كأداة تحوط طبيعية وقت الأزمات، حيث ارتفع إلى 2,415 دولار للأوقية.
3. المراقبة الفنية: تابع مؤشرات الزخم مثل RSI وMACD، ولا تندفع في قرارات الشراء.
4. السيولة: احتفظ بنسبة من السيولة لاقتناص الفرص عند التراجعات القوية.
5. ترقب الفيدرالي: بيان الاحتياطي الفيدرالي القادم سيكون حاسمًا لاتجاهات الأسواق.

📝 خلاصة

الوضع الحالي يتطلب من المستثمرين التزام الحذر، خاصة في ظل التوترات الجيوسياسية التي تؤثر على معنويات الأسواق. وبينما يشهد العالم تقلبات قوية في مؤشرات الأسهم، تظل الفرص قائمة في حال ظهور مؤشرات فنية إيجابية أو تحسّن في مؤشرات الاقتصاد الكلي.